Gogolook的whoscall產品，是市面上做的最好用來防止詐騙電話的APP。其資料科學家高義銘博士，分析大量的來電pattern，在眾多的data中，分析出哪些可能是詐騙電話，哪些可能是騷擾電話，取得這些pattern後(俗稱特徵)，再用快速的演算法即時判斷並通知使用者，造就了whoscall廣受使用者喜愛，不僅使用量快速成長，Line母公司也願意用6億的價格收購(link)。這絕對是資料分析的一個經典案例。(對於whoscall如何運作，可參考高義銘博士在資料科學念會的演講投影片)同樣的概念是否可以運用在投資交易上? 這讓牧清華開始有了下面這個計畫的想法。
交易策略的研究，無非追求兩件事: 1. 高勝率、2. 高賠率。尋找高勝率、高賠率交易策略的pattern，我想會是個有趣的project。這概念讓我非常躍躍欲試，就從最簡單的交易策略出發，先以Day-Trade為主。
許多當沖策略的開發，會把"開盤漲跌"當作交易策略的一個重要指標。於是我想研究一個問題，到底 "開盤漲跌"這一個訊號，與今日盤勢的發展是否有關係?
於是我做了下面的回測實驗，主要是探討"開盤漲(跌)"與 "收盤"的關係。回測時間是2001年1月到2014年3月。
"開盤漲"的回測分成下面幾個小實驗。
首先，第一個策略是只要開盤漲就買進，收盤平倉。過去14年的勝率是50.81%，平均賺55.7點，平均賠是54.5點。這幾乎就是丟銅板的賭局，出現正反面的機率就是一半，賺賠比也接近1 (贏的話賺1倍，輸的話賠光)。
很明顯這是個無利可圖的交易策略，長期執行下來，還會賠了手續費與交易稅。
開盤漲買進或賣出，賺錢賠錢跟丟銅板差不多!
於是我開始在想，也許不是開盤漲買進這麼簡單，也許要開盤漲多一點再買進。所以我又把不同開盤漲不同漲幅的實驗都跑一遍，如下。
策略B0: 開盤漲買進，賺錢(收盤>開盤)的機率? 賺賠比?
策略B1: 開盤漲0.1%買進，賺錢(收盤>開盤)的機率? 賺賠比?
策略B2: 開盤漲0.2%買進，賺錢(收盤>開盤)的機率? 賺賠比?
...
策略B10: 策略1: 開盤漲1.0%買進，賺錢(收盤>開盤)的機率? 賺賠比?
我們分別統計這幾種交易方式的平均賺賠點數，回測結果如下。
我們分別統計這幾種交易方式的平均賺賠點數，回測結果如下。
回測資料：台灣期貨指數；回測時間：Jan. 2001~ Mar. 2014
用長條圖看這十組交易策略，不管開盤漲幾%買進，收盤平倉，這策略勝率幾乎都是接近50%，賺賠比也都接近1。換句話說就跟硬幣賭局一樣。唯一從這幾組回測實驗知道的事情是，開盤漲越多，收盤若是賺的話，平均會賺越大。但相對的，平均賠也會賠越大。
無論如何，就是遵照著勝率50%，賠率為1的賭局在進行 (如下面兩張圖)。
無論如何，就是遵照著勝率50%，賠率為1的賭局在進行 (如下面兩張圖)。
做完開盤漲的實驗，我們再來看開盤跌的回測。
一樣，開盤跌就賣出，收盤平倉。這樣交易下來，這14年勝率為47.49%，平均賺64點，平均賠55.8點，賺賠比稍微大於1，為1.14。
雖看似好些，但這期望值仍然為1.06，扣掉交易成本後，依然無利可圖。我們看開盤跳空跌多少的統計數據。
開盤跌放空，收盤平倉：賠率比丟銅板好一些!
策略S0: 開盤跌賣出，賺錢(收盤<開盤)的機率? 賺賠比?
策略S1: 開盤跌0.1%賣出，賺錢(收盤<開盤)的機率? 賺賠比?
策略S1: 開盤跌0.1%賣出，賺錢(收盤<開盤)的機率? 賺賠比?
策略S2: 開盤跌0.2%賣出，賺錢的機率? 賺賠比?
...
策略S10: 策略1: 開盤跌1.0%賣出，賺錢(收盤<開盤)的機率? 賺賠比?
很明顯，"開盤漲"跟"開盤跌"的統計Pattern有很明顯的不同。
1. 開盤跌，收盤更低的機率是小於50%的，但賺賠比卻會大於1。有趣的是，平均獲利也比開盤漲的交易策略來的高。(本文沒有計算)
2. "開盤跌"這個訊號，似乎比"開盤漲"這個訊號，更有交易策略可以研究開發，因為至少不是5-5波。勝率大約介在45%~48%，而賠率約介在1~1.2左右。
3. 開盤跌的交易策略，應該是以開盤跌0.4%最有利可圖，期望值有1.634 (註：還是賠錢策略)，或許可以拿這個指標再加以改良下去。
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1. 統計資料解讀人人不同，對某些人有用，對某些人無用。以上實驗結果只是單純無聊回測發想。(一定會有網友說對交易沒有幫助。Anyway~ 見人見智，給大家參考看看!)
2. 非常歡迎網友提供意見尋找各種pattern。舉例來說，也許有人想瞭解，開高x%與漲跌幅y%的關係，有人想瞭解開盤成交量與今日盤勢的統計關係。有趣的想法，有建設性的comment，請不要吝於分享，牧清華幫你實做出來告訴你結果！